O que é Bitcoin Rainbow Chart? Como analisar as tendências?

Apesar de ter surgido de forma despretensiosa, o Bitcoin Rainbow Chart é um modelo de análise de preço tendo como referência o histórico de negociação. Ao invés de tentar prever movimentos, sua proposta é mais humilde, funcionando como um guia comparativo para a tendência de valorização do Bitcoin.

Aprenda agora o que é Bitcoin Rainbow Chart e como essa ferramenta é entendida por analistas e especialistas.

O que é o Bitcoin Rainbow Chart?

O Bitcoin Rainbow Chart é uma ferramenta visual utilizada por investidores de criptomoedas para ajudar a definir pontos de compra e venda do Bitcoin. Este gráfico colorido é uma representação simplificada das flutuações de preço do Bitcoin ao longo do tempo, buscando oferecer uma visão geral das condições do mercado. 

A popularidade do Bitcoin Rainbow Chart ocorre por conta de sua abordagem intuitiva e fácil interpretação visual, atraindo tanto investidores experientes quanto novatos no espaço das criptomoedas. O objetivo do gráfico é proporcionar uma perspectiva histórica do comportamento de preço do Bitcoin, facilitando a identificação de padrões ou ciclos de mercado.

Como foi construído o Bitcoin Rainbow Chart?

O Rainbow Chart do Bitcoin é modelado com base em uma linha central, que representa uma função calculada a partir do histórico de preços do Bitcoin. A linha central é encontrada através de uma análise logarítmica regressiva dos preços, buscando identificar uma trajetória média ao longo do tempo.

A partir dessa linha central, são estabelecidas várias faixas tanto acima quanto abaixo dela. Essas faixas são projetadas para abranger oscilações que podem chegar até 500% acima ou 70% abaixo da linha central. Essa metodologia permite visualizar as potenciais flutuações de preço em relação a essa tendência.

Como funciona o Bitcoin Rainbow Chart?

A representação de tendências do Bitcoin no Rainbow Chart é realizada através de uma abordagem que destaca a natureza cíclica e as flutuações do mercado de criptomoedas. Utilizando a escala logarítmica, o gráfico é capaz de suavizar as variações extremas de preço, permitindo uma visualização mais clara dos padrões de longo prazo. 

Ao observar a progressão das cores no gráfico, é possível identificar períodos de alta e baixa, bem como momentos de estabilização de preços. Esta representação visual busca oferecer uma perspectiva histórica sobre o comportamento do Bitcoin, destacando as fases de crescimento exponencial, correções e consolidações.

Como interpretar o Bitcoin Rainbow Chart?

Durante os ciclos de mercado, o preço do Bitcoin pode escalar de forma parabólica ou cair abruptamente. O Rainbow Chart indica a posição atual do preço do Bitcoin dentro desses ciclos, oferecendo insights sobre estratégias de investimento.

As cores mais vivas na parte superior sugerem um mercado potencialmente superaquecido, períodos esses que historicamente se mostram propícios para que os investidores começassem a realizar lucros, diminuindo sua exposição ao risco.

Em contraste, as cores mais frias na extremidade inferior do gráfico apontam para momentos em que o sentimento do mercado tende a ser pessimista, com muitos investidores desinteressados pelo Bitcoin. O Rainbow Chart sugere que essas fases representam oportunidades ideais para a acumulação de mais Bitcoin.

Azul marinho

Considerado o melhor momento de compra, quando o Bitcoin está em “liquidação”, ou vendido forçadamente. Geralmente é o ponto em que o preço do Bitcoin buscou o fundo de um ciclo antes de iniciar uma reversão.

Azul

Segunda melhor faixa de compra, portanto um bom ponto de entrada. A tendência é que nessa fase do ciclo, o valor do Bitcoin esteja abaixo da média dos 12 meses anteriores e com alto potencial de crescimento.

Verde

Segue como uma zona favorável para acumulação, embora o início de estágio de manutenção, ou seja, quando o Bitcoin ainda apresenta uma boa equação entre risco-retorno, ainda com elevado potencial de ganho.

Azul-verde

Nessa faixa o Bitcoin apresenta um potencial médio de ganho, portanto é recomendável manter a posição ou seguir com compras esporádicas através da estratégia Dollar Cost Average (DCA).

Verde claro

Este nível é exatamente o “valor justo” do Bitcoin conforme a curva regressiva logarítmica, portanto a criptomoeda é considerada corretamente avaliada, apresentando potencial de longo-prazo.

Amarelo

Neste patamar, investidores que conseguiram acumular nas zonas anteriores começam a reduzir o ritmo ou espaçar mais as compras, iniciando o momento de HOLD (ou HODL).

Laranja claro

Este período é recomendado para investidores que buscam o início de um rally de alta, quando a moeda encontra-se ligeiramente sobrevalorizada, porém potencialmente iniciando um bull run.

Laranja Escuro

Nessa faixa, conhecida como área de “Fear of missing out (FOMO)”, é onde as avaliações começam a fazer pouco sentido, e os investidores entram no efeito manada, portanto deve-se ter especial atenção.

Vermelho

Alguns investidores consideram essa faixa como indicativo de bolha, ou seja, quando o preço do Bitcoin está sobrevalorizado, portanto não é recomendável comprar.

Vermelho escuro

Neste nível o modelo deixa poucas dúvidas sobre a valorização excessiva, indicando um ponto onde os investidores devem reduzir a posição para tentar recomprar em um nível abaixo.

Quais as limitações do Rainbow Chart?

O Rainbow Chart baseia-se exclusivamente em dados históricos de preço, sem garantias de que tais movimentos passados sejam indicativos de comportamentos futuros. A precificação do Bitcoin é influenciada por oferta e demanda momentâneas, sem uma correlação direta com as faixas de oscilação históricas.

Além disso, esse modelo já passou por ajustes para se adaptar às significativas variações de preço entre as diversas faixas. Portanto, o Rainbow Chart não deve ser usado como ferramenta de previsão de investimentos, servindo mais como um guia para entender o comportamento psicológico dos investidores.

Vale a pena seguir o Bitcoin Rainbow Chart?

Se o objetivo é comparar tendências históricas, o Bitcoin Rainbow Chart oferece uma base útil para compreender a dinâmica dos preços. Similarmente, ele ajuda a analisar a intensidade de movimentos de alta (bull run) e as correções em relação ao seu histórico de preços.

Contudo, o Rainbow Chart, assim como outros indicadores de análise técnica, dificilmente prevê se uma tendência específica continuará ou se inverterá. Essa limitação é inerente à incerteza de mercados em fases iniciais de adoção, especialmente no caso de ativos descentralizados que podem ganhar novas funcionalidades e integrações sem depender de uma entidade central coordenadora.